Výkonnosť fondu je to, o čo sa zaujíma každý, kto investuje svoje finančné prostriedky. Je to hodnota, ktorá určuje, ako dokázal fond zhodnotiť finančné prostriedky podielnikov. Meranie výkonnosti podielových fondov v SR sa uskutočňuje v súlade s medzinárodnými štandardmi. Tým sa dosahuje transparentnosť a možná porovnateľnosť údajov poskytovaných jednotlivými spoločnosťami.

Výkonnosť fondu sa musí vykazovať v slovenských korunách. V prípade fondov, ktoré investujú do cenných papierov znejúcich na cudziu menu sa vykazuje aj výkonnosť v tzv. referenčnej mene. Tento údaj je pre investora, ktorý investoval v cudzej mene smerodajný, keďže nie je ovplyvnený kurzovými výkyvmi.

Benchmark je označenie pre ukazovateľ, ktorý fond navonok prezentuje a voči ktorému sa porovnáva výkonnosť daného podielového fondu. Slúži hlavne na vzájomné porovnávanie a určovanie kvality správcov pri konkrétnych fondoch.

Pre porovnanie výkonnosti viacerých podielových fondov je dôležité aby sa porovnávali podielové fondy s podobnou investičnou stratégiou. Nakoľko sa investičné stratégie môžu líšiť (podľa zamerania jednotlivých druhov investícií v portfóliu podielového fondu), je toto zameranie určujúce pre prípadné porovnanie. Ratingové agentúry priraďujú rating a vykonávajú scoring fondov, aby pomohli investorom orientovať sa v širokej ponuke podielových fondov.

Investičné stratégie fondov a investičný profil klienta

Investičná stratégia fondu musí korešpondovať so zákonom stanovenými pravidlami obmedzenia a rozloženia rizika, platnými pre daný typ fondu. V súlade s týmito pravidlami je však investičná stratégia fondu predovšetkým informáciou o tom, aký je jeho investičný profil a zameranie. Vyjadruje:

• percentuálne zastúpenie jednotlivých druhov investičných nástrojov v portfóliu fondu,
• regionálne zameranie fondu,
• odvetvové zameranie fondu,
• pomer investičných nástrojov v rôznych svetových menách.

V konečnom dôsledku je teda komplexnou informáciou o tom, akému typu investora je daný fond určený.

Riziká, výnosy jednotlivých typov podielových fondov

Najbezpečnejším typom fondu je peňažný fond. Ďalším typom bezpečného, konzervatívneho fondu je dlhopisový fond. Rizikovejším typom fondu s potenciálom vyššieho výnosu je zmiešaný fond (riziko priamo úmerne narastá s vyšším percentuálnym podielom akcií v portfóliu zmiešaného fondu). Najrizikovejším typom fondu s potenciálom najvyššieho možného výnosu je akciový fond.

Typy investorov - investičný profil klienta

Správcovia podielových fondov v praxi rozdeľujú svojich investujúcich klientov podľa ich preferencií voči miere rizika a výšky možných výnosov do troch hlavných skupín.